نظام المدفوعات الفورية البرازيلي «Pix» يعالج 224 مليون معاملة يوميًا ويتجاوز «فيزا» و «ماستركارد»

فينتك جيت: مصطفى عيد

شهد نظام المدفوعات الفورية البرازيلي «Pix» نقطة تحول كبيرة، حيث أصبح يعالج يوميًا حجم معاملات يفوق مجتمعة ما تعالجه شركتا «Visa» و«Mastercard» داخل البرازيل. وأظهرت بيانات البنك المركزي البرازيلي (Banco Central do Brasil) أن «Pix» سجل أكثر من 224 مليون معاملة في يوم واحد في بداية 2025، وهو رقم يفوق بكثير حجم المعاملات الذي تحقق من خلال البطاقتين العالميتين في أكبر اقتصاد في أمريكا اللاتينية بحسب تقرير نشره موقع silicon canals.

الأرقام مثيرة للإعجاب، خصوصًا لنظام تم إطلاقه في نوفمبر 2020 فقط. خلال أقل من خمس سنوات، أصبح «Pix» الوسيلة الافتراضية للدفع لأكثر من 150 مليون برازيلي، أي نحو 70% من سكان البلاد البالغ عددهم 215 مليون نسمة. ويتيح النظام تحويل الأموال الفوري بدون رسوم على مدار الساعة وطوال أيام الأسبوع، مما أعاد تشكيل حركة السيولة المالية في البرازيل بالكامل.

صعود «Pix» على حساب عمالقة البطاقات

أوضح التقرير أنه تم تصميم «Pix» وإلزام البنوك بتقديمه من قبل البنك المركزي البرازيلي كمنصة دفع رقمية عامة. وألزم أي مؤسّسة مالية تمتلك أكثر من 500 ألف حساب بتوفيره. هذا الدفع التنظيمي، إلى جانب عدم فرض رسوم على الأفراد والرسوم شبه المعدومة على الشركات الصغيرة، ساهم في اعتماد واسع للنظام بسرعة غير مسبوقة عالميًا.

وأشار التقرير إلى أنه في المقابل، تعمل «Visa» و«Mastercard» عبر وسطاء متعددين: البنوك المُصدّرة، البنوك المستحوذة، ومعالجات الدفع، وكل طرف يحصل على جزء من الرسوم. ولطالما دفعت المتاجر في البرازيل رسوم تبادل تتراوح بين 2% و5% لكل معاملة بطاقة. «Pix» ألغى هذه العوائق تقريبًا بالكامل، ما جعل الخيار بين تحويل فوري مجاني واستخدام بطاقة مكلفة واضحًا للبائعين الصغار وأصحاب الأعمال المحلية.

حاليًا، يمثل «Pix» نحو 45% من إجمالي المعاملات الرقمية في البرازيل، وفقًا لتقارير البنك المركزي الأخيرة. أما بطاقات الائتمان والخصم، التي هيمنت لعقود، فقد استقر نصيبها من حجم المدفوعات الإجمالي بينما يستمر «Pix» في صعوده الحاد.

نموذج يحتذى به عالميًا

وتابع التقرير أن ما يجعل تجربة البرازيل مهمة خارج حدودها هو نموذجها التنظيمي: بنية تحتية للدفع الرقمي عامّة، مركزية ومنظمة، تنافس مباشرة شبكات القطاع الخاص. ويتبع النظام الهندي «Unified Payments Interface» (UPI) المنطق ذاته، حيث يعالج أكثر من 14 مليار معاملة شهريًا. ويقدم هذان النظامان نموذجًا دراسيًا للبنوك المركزية في إفريقيا وجنوب شرق آسيا وأمريكا اللاتينية.

كما أظهرت التجربة في إفريقيا، حيث جمعت شركات التكنولوجيا المالية الناشئة 1.3 مليار دولار في 2025، أن جزءًا كبيرًا من الاستثمار يتدفق في بنية المدفوعات الرقمية. ودول مثل نيجيريا وكينيا وجنوب إفريقيا تعمل على بناء شبكات دفع فورية أو توسيعها، ونموذج «Pix» يعطيها خارطة طريق ودليلًا على إمكانية توسع البنية الرقمية العامة بسرعة وعدالة أكبر من البدائل الخاصة.

تعزيز الشمول المالي

أحد أبرز آثار «Pix» كان على الشمول المالي. قبل إطلاق النظام، كان نحو 30% من البالغين في البرازيل إما بلا حسابات مصرفية أو محدودي الخدمات البنكية، يعتمدون بشكل أساسي على النقد. وتم تصميم «Pix» ليكون متاحًا بسهولة: يمكن التسجيل برقم الهاتف أو البريد الإلكتروني أو رقم التعريف الضريبي، دون الحاجة لزيارة فرع بنك، ودون حد أدنى للرصيد.

تشير بيانات البنك المركزي إلى أن «Pix» دمج حوالي 71 مليون برازيلي سابقًا بلا حسابات أو محدودي الخدمات في الاقتصاد الرقمي الرسمي بين 2020 و2024، وهو أحد أكبر إنجازات الشمول المالي في التاريخ الحديث، يقارن بما حققه نظام «M-Pesa» في شرق إفريقيا على مدى فترة أطول.

بالنسبة لرواد الأعمال الصغار، كان «Pix» ثوريًا. وأظهرت دراسة 2024 من مؤسسة Fundação Getulio Vargas أن الشركات الصغيرة التي استخدمت النظام شهدت زيادة متوسطة في الإيرادات تتراوح بين 15% و20%، أساسًا لأنها تمكنت من قبول المدفوعات الرقمية دون تكاليف أجهزة البطاقات ورسوم التجار.

ردود أفعال «Visa» و«Mastercard»

لم تبقَ الشركتان ساكنتين؛ فقد استثمرت «Visa» بشكل كبير في خدمات ذات قيمة مضافة بالبرازيل مثل كشف الاحتيال وبرامج الولاء ومنتجات الائتمان، بينما أقامت «Mastercard» شراكات مع شركات التكنولوجيا المالية والبنوك الرقمية. ويشير الطرفان إلى أن «Pix» يعالج التحويلات الفورية، بينما الائتمان يظل مجالًا مختلفًا، ما يسمح لهما بالاحتفاظ بحصتهما في المعاملات عالية القيمة.

ويستمر البنك المركزي في توسيع قدرات «Pix»، بما في ذلك إطلاق «Pix Garantido» للسماح بالمدفوعات بالتقسيط، وهو ما قد يقلص ميزة المنافسة الأخيرة لشركات البطاقات.

تجربة البرازيل تثبت أن البنية التحتية الرقمية العامة يمكن أن تتفوق على الشبكات الخاصة، وأن أسواق النمو هي مختبرات الابتكار المالي، وأن نموذج الرسوم التقليدية لشركات البطاقات يتعرض لضغوط متزايدة. وفي النهاية، نجحت البرازيل في بناء نظام دفع سريع، مجاني، شامل، وأصبح اليوم أكبر من «Visa» و«Mastercard» مجتمعين من حيث حجم المعاملات، وهو مثال ملموس على تحول مركز الجاذبية للابتكار المالي العالمي.

في هذا السياق، ومن ناحية أخرى، هناك العديد من الأخبار المرتبطة بالقطاع والتي يمكنك متابعتها:

• «هيثم المعايرجي» نائب رئيس «أفريكسم بنك»: مصر أمام فرصة تاريخية في أفريقيا.. ونظام المدفوعات الإقليمي بوابة لتعزيز التجارة بالعملات المحلية
• تعاون بين «SoFi» و «Mastercard» لإتاحة استخدام العملة المستقرة SoFiUSD في التسويات الفورية عبر شبكة مدفوعات «ماستركارد»
• شركة «الاتحاد للمدفوعات» تختار Montran لتعزيز تكامل المدفوعات الفورية عبر الحدود